ราคาทองคำวันนี้ 25-9-23 วิเคราะห์โดย LHC

ราคาทอง 25 ก.ย.66

แนวต้าน

1945-1950$
1980-2000$

แนวรับ

1910-1900$
1885-1875$

ภาพรวมทิศทางราคาทอง

• ราคาทองคำ Gold Spot สัปดาห์ที่ผ่านมาทำ False break ในช่วงกลางสัปดาห์ก่อนที่ Fed แถลงการณ์และกดราคาทองคำกลับลงมาอีกครั้งนึง
• ทางด้านกองทุน SPDR สัปดาห์นี้ยังคงขายแล้วขายอีกเช่นเคย แต่เป็นสัดส่วนที่ค่อนข้างน้อย

สรุปข่าวเด่น รายสัปดาห์

• นางมิเชล โบว์แมน ซึ่งเป็นหนึ่งในสมาชิกบอร์ด ผู้ว่าการธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) กล่าวว่าเฟดจำเป็นต้องเดินหน้าปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพื่อสกัดเงินเฟ้อ
• เกาหลีใต้ได้ขอความร่วมมือสหรัฐแก้ไขปัญหาความไม่แน่นอนเกี่ยวกับมาตรการควบคุมการส่งออกของสหรัฐในธุรกิจชิปรวมถึงเงินอุดหนุนสำหรับการลงทุนด้านชิป
• ที่ประชุมคณะกรรมการกำหนดนโยบายการเงินของธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) วันที่ 20 กันยายน มีมติคงอัตราดอกเบี้ยไว้ทีระดับ 5.25-5.5% เป็นไปตามที่ตลาดส่วนใหญ่คาด อย่างไรก็ตามหากดูจากคาดการณ์รายบุคคลของคณะกรรมการถึงทิศทางดอกเบี้ยในอนาคตบ่งชี้ว่าจะมีการขึ้นอีกหนึ่งครั้งในปีนี้ ทำให้อัตราดอกเบี้ยเฉลี่ยภายในสิ้นปีนี้จะอยู่ที่ 5.6% พร้อมกันนี้ยังได้ปรับเพิ่มคาดการณ์จีดีพี ปี 2023 ขึ้นมากกว่าเท่าตัว จากเดิม 1% เป็น 2.1% ส่วนเงินเฟ้อพื้นฐานจะลดลง 0.2% ไปอยู่ที่ 3.7% อัตราการว่างงานคาดว่าจะอยู่ที่ 3.8% ลดลงจากเดิมที่คาดว่าจะอยู่ที่ 4.1%
• เจพีมอร์แกน เชส ซึ่งเป็นธนาคารขนาดใหญ่ที่สุดของสหรัฐเปิดเผยว่า ทางธนาคารจะนำตราสารหนี้ของอินเดียเข้ารวมในการคำนวณดัชนีตราสารหนี้ของตลาดเกิดใหม่ อย่างไรก็ดี การนำตราสารหนี้ของอินเดียเข้ารวมในการคำนวณดัชนี GBI-EM ได้ส่งผลกระทบต่อการจัดสรรน้ำหนักสำหรับตราสารหนี้ของประเทศอื่น โดยเฉพาะประเทศไทย ซึ่งได้รับผลกระทบหนักที่สุดจากการถูกปรับลดน้ำหนักตราสารหนี้ในการคำนวณดัชนีถึง 1.65% อีกทั้ง Moody’s ส่งสัญญาน Downgrade ไทย ถ้าความเสี่ยงทางการเมืองกัดเซาะความแข็งแกร่งทางการคลังในระยะสั้นรัฐบาลใหม่ที่นำโดยพรรคเพื่อไทยอาจจะเพิ่มการใช้จ่ายเพื่อทำตามสัญญาที่ให้ไว้ในการหาเสียง ซึ่งรวมถึงการแจกเงินดิจิทัลที่ต้องใช้เงิน 560,000 ล้านบาท (3.1% ของ GDP ปี 2566 ที่คาดการณ์ไว้) หากรัฐบาลใหม่ดำเนินมาตรการใช้จ่ายที่มีนัยสำคัญก็จะมีผลต่อตัวชี้วัดทางการคลัง เพิ่มภาระหนี้ให้กับรัฐ
• กระทรวงพลังงานรัสเซียออกแถลงการณ์ระบุว่า รัสเซียประกาศระงับการส่งออกน้ำมันเบนซินและดีเซลเป็นการชั่วคราวต่อทุกประเทศในโลก โดยมีผลบังคับใช้ในทันทีเพื่อรักษาเสถียรภาพของตลาดเชื้อเพลิงภายในรัสเซีย

มุมมอง Technical

• ทิศทางราคา Gold Spot สัปดาห์ที่ผ่านมาราคาทองขยับขึ้นทะลุแนว Trendline ขึ้นไปได้ชั่วคราวก่อนที่จะถูกทุบราคากลับลงมาภายในวันเดียวกัน ซึ่งเราจะเห็น Pattern ลักษณะนี้เกิดขึ้นกับราคาทอง Gold Spot บ่อยๆ โดยเฉพาะจังหวะที่ราคาจะ Breakout ทำให้สัปดาห์นี้ยังคงต้องลุ้นกันต่อไปในกรอบ Sideway แคบๆนี้ว่าสุดท้ายแล้วราคาจะเลือกทะลุผ่านกรอบบนหรือถูกทุบหลุด 1900$
• โซนแนวรับสำคัญอยู่ที่ 1910-1900$ และ 1885-1875$ ตามลำดับไม่เปลี่ยนแปลง
• โซนแนวต้านสำคัญอยู่ที่ระดับ 1945-1950$ และ 1980-2000$ โดยสัปดาห์ที่ผ่านมาราคาขึ้นชึ้ไปชนระดับ 1945$ มาแล้ว 1 ครั้ง ก่อนที่จะไหลกลับลงมาหลังข่าวออก
• ค่าเงินบาทตัวการสำคัญที่ทำให้ราคาทองในประเทศผันผวนรุนแรง และปรับตัวขึ้นพอสมควรในช่วงสัปดาห์ที่ผ่านมา นักลงทุนต้องระมัดระวังเผื่อความผันผวนตรงนี้เพิ่มขึ้นด้วย

ขอขอบคุณ : บริษัท เล่งหงษ์ คอมโมดิตีส์ จำกัด